A Aeris Energia S.A. (AERI3) é uma empresa brasileira que atua no segmento de geração de energia renovável, com foco em projetos de usinas hidrelétricas de pequeno porte (PCHs). A companhia se destaca por sua atuação em um setor com grande potencial de crescimento no Brasil.

O primeiro trimestre de 2024 foi desafiador para a Aeris, com resultados negativos em diversos indicadores. No entanto, a empresa ainda possui perspectivas promissoras para o futuro, amparadas por contratos de longo prazo e pela forte demanda do mercado interno.

O Melhor Investimento reuniu tudo o que você precisa saber sobre o AERI3, incluindo suas características, cotação, dividendos e como analisar as empresas do setor de energia. Confira!

O que é a Aeris Energy (AERI3)?

A Aeris Energy (AERI3) é uma empresa brasileira fundada em 2010, especializada na fabricação de pás para turbinas de energia eólica. Ela é a maior fabricante desse tipo de equipamento no Brasil e possui duas fábricas localizadas no complexo de Pecém, no Ceará.

O AERI3 é o código de negociação das ações da Aeris Energy na B3, a bolsa de valores brasileira.

A Aeris Energy se destaca por sua localização estratégica, próxima a cerca de 70% do potencial eólico do Brasil, o que facilita a produção e distribuição de suas pás. A empresa fornece equipamentos para grandes nomes do setor, como Vestas, General Electric, Nordex e WEG.

Além disso, a Aeris Energy tem se esforçado para modernizar suas fábricas e aumentar sua capacidade de produção, visando atender tanto o mercado interno quanto o de exportação. A empresa também está de olho no crescimento global da geração de energia eólica, que tem um potencial de crescimento anual significativo.

Leia também: 5 principais ações de energia do Brasil em 2024

O que aconteceu com a Aeris Energy?

A Aeris teve um início de ano turbulento, trocando o lucro do primeiro trimestre de 2024 por um prejuízo líquido de R$ 41,2 milhões no mesmo período deste ano. Essa reversão foi impulsionada principalmente pelo descomissionamento de linhas de produção maduras, o que resultou em uma queda de 20,9% na receita líquida para R$ 515,4 milhões.

O cenário desafiador também se refletiu no EBITDA (Lucro Antes de Juros, Impostos, Depreciação e Amortização), que despencou 69,6% em relação ao primeiro trimestre de 2023, totalizando R$ 42,475 milhões. Apesar da retração, a empresa ainda possui contratos de longo prazo que garantem potencial de R$ 10 bilhões em receita futura.

Outro ponto que merece destaque é a queda de 10,98% na produção de pás eólicas, que totalizou 616 megawatts (MW) no trimestre. Vale ressaltar que toda essa produção foi destinada para atender a demanda do mercado interno, demonstrando a importância do mercado brasileiro para a empresa.

Apesar dos resultados negativos do primeiro trimestre, a Aeris ainda possui alguns pontos fortes a serem considerados. A demanda futura garantida por contratos de longo prazo e o foco no mercado interno representam oportunidades para a empresa se recuperar e retomar o crescimento.

Como está a cotação de AERI3 em 2024?

As ações da Aeris Energy começou o ano de 2024 com uma cotação de aproximadamente R$ 17,40. Atualmente, a cotação do AERI3 está em torno de R$ 5,33.

Isso indica que houve uma queda na cotação do desde o início do ano. A variação da cotação do AERI3 em 2024 até agora é de aproximadamente -69,33%, o que significa uma alta desvalorização.

Além disso, é importante destacar que as ações fundo apresentaram uma desvalorização de -80,55% nos últimos 12 meses.

Confira um gráfico da cotação do JURO11 nos últimos 12 meses:

Gráfico da cotação das ações AERI3 nos últimos 12 meses.

Conheça com mais detalhes as cotações na tabela abaixo:

DataÚltimoAberturaMáximaMínimaVolume (K)Variação
01/07/20245,355,15,395,05540,8+4,90%
01/06/20245,18,118,425,034.950-37,35%
01/05/20248,1411,411,47,884.490-27,32%
01/04/202411,211,213,6112.4500%
01/03/202411,213,413,8112.530-16,42%
01/02/202413,415,81612,44.420-14,1%
01/01/202415,618,220,415,46.240-13,33%
01/12/20231817,420,416,46.520+3,45%
01/11/202317,41719,8164.790+2,35%
01/10/20231716,817,815,24.260+2,41%
01/09/202316,619,221,416,27.860-12,63%
01/08/2023192425,2196.210-20,83%

Aeris Energy (AERI3) paga dividendos?

A Aeris Energy pagou dividendos no passado. Por exemplo, em 2022, a empresa distribuiu dividendos aos seus acionistas. No entanto, nos últimos 12 meses, não houve registro de pagamentos de dividendos.

Vale a pena investir em ações AERI3?

Investir em ações da Aeris Energy (AERI3) pode ser uma decisão complexa, especialmente considerando o prejuízo recente. Vamos analisar os prós e contras:

Prós

  • Potencial de crescimento: a Aeris Energy está posicionada no setor de energia renovável, que tem uma tendência de crescimento a longo prazo devido ao aumento da demanda por fontes de energia limpa.
  • Parcerias estratégicas: a empresa é uma parceira fundamental para fabricantes de turbinas eólicas, o que pode garantir uma demanda constante por seus produtos.
  • Valuation atraente: após uma queda significativa no valor das ações, alguns analistas veem um ponto de entrada atrativo, com potencial de valorização no longo prazo.

Contras

  • Desempenho financeiro recente: a empresa apresentou prejuízos, o que pode indicar desafios operacionais e financeiros.
  • Alta volatilidade: as ações da Aeris têm mostrado alta volatilidade, o que pode representar um risco para investidores mais conservadores.
  • Dependência de incentivos governamentais: o crescimento do setor de energia renovável muitas vezes depende de políticas governamentais favoráveis, que podem mudar com o tempo.

Investir em AERI3 pode ser uma boa oportunidade se você acredita no potencial de crescimento do setor de energia renovável e está disposto a assumir os riscos associados à volatilidade e ao desempenho financeiro recente da empresa. 

É sempre recomendável fazer uma análise técnica detalhada e considerar sua tolerância ao risco antes de tomar qualquer decisão de investimento.

Como analisar empresas do setor de energia na Bolsa?

O setor de energia, pilar fundamental da economia moderna, pulsa com oportunidades promissoras para os investidores na Bolsa de Valores. Mas desvendar os mistérios desse universo e tomar decisões acertadas exige perspicácia e análise profunda. Veja dicas para começar:

Entenda o setor

O setor de energia é composto por vários segmentos distintos, incluindo geração, transmissão, distribuição e comercialização de energia. Cada um desses segmentos possui características únicas e enfrenta desafios específicos. 

A geração de energia envolve a produção de eletricidade a partir de diversas fontes, como hidrelétricas, usinas térmicas, eólicas e solares. A transmissão trata do transporte da eletricidade das usinas geradoras até os centros de distribuição, geralmente através de redes de alta tensão. 

A distribuição é a fase final, onde a energia é entregue aos consumidores finais, residenciais, comerciais e industriais. Por fim, a comercialização envolve a compra e venda de energia no mercado, seja por contratos bilaterais ou no mercado livre. Compreender essas divisões é essencial para avaliar as oportunidades e riscos em cada área do setor de energia.

Leia também: 6 empresas de energia solar para investir na B3

Análise fundamentalista

Para uma análise fundamentalista eficiente, é crucial avaliar diversos indicadores financeiros das empresas de energia. 

O P/L (Preço/Lucro) mede a relação entre o preço das ações e o lucro por ação, indicando se uma empresa está supervalorizada ou subvalorizada em relação ao seu lucro. 

O P/VP (Preço/Valor Patrimonial) compara o preço das ações com o valor patrimonial por ação, ajudando a identificar se a empresa está sendo negociada acima ou abaixo de seu valor contábil. 

O ROE (Retorno sobre Patrimônio Líquido) mostra a rentabilidade dos acionistas, revelando a eficiência com que a empresa utiliza o capital próprio para gerar lucros. 

O dividend yield, ou rendimento de dividendos, indica o retorno gerado pelos dividendos pagos aos acionistas em relação ao preço das ações, sendo um indicador importante para investidores que buscam renda passiva. Analisar esses indicadores proporciona uma visão abrangente da saúde financeira e da rentabilidade das empresas no setor de energia.

Matriz energética

A matriz energética de uma empresa refere-se à combinação de diferentes fontes de energia que ela utiliza para gerar eletricidade. No Brasil, a matriz energética é predominantemente composta por fontes renováveis, como hidrelétricas, que aproveitam a abundante rede de rios do país, e parques eólicos, especialmente no Nordeste, onde os ventos são constantes e fortes. 

Além disso, a energia solar tem ganhado espaço, aproveitando a alta incidência solar em várias regiões do país. Empresas que investem em fontes de energia renováveis tendem a ter uma vantagem competitiva no longo prazo, pois essas fontes são mais sustentáveis e menos vulneráveis a flutuações nos preços de combustíveis fósseis. 

Outro ponto é que há uma crescente demanda por energia limpa, impulsionada tanto por políticas públicas quanto pela conscientização ambiental dos consumidores.

Regulação e políticas públicas

O setor de energia é altamente regulado, e mudanças nas políticas públicas e regulamentações podem impactar significativamente as operações e a lucratividade das empresas. Acompanhar essas mudanças é essencial para entender seu impacto no setor.

Diversificação

Diversificar investimentos dentro do setor de energia, investindo em diferentes segmentos e regiões, ajuda a reduzir riscos e aumentar o potencial de retorno. Essa estratégia protege contra riscos específicos e oferece um portfólio mais resiliente.

Análise de mercado

Acompanhar as tendências do mercado de energia é essencial para identificar oportunidades de investimento e antecipar desafios. Atualmente, há uma crescente demanda por energia limpa, impulsionada tanto por políticas governamentais quanto pela preferência dos consumidores. 

Inovações tecnológicas, como a melhoria na eficiência das energias renováveis, armazenamento de energia e redes inteligentes, estão transformando o setor. Além disso, o avanço na digitalização e automação está aumentando a eficiência operacional e reduzindo custos. 

Entender essas tendências permite aos investidores posicionar-se de maneira estratégica, escolhendo empresas que estão na vanguarda da inovação e que estão bem posicionadas para se beneficiar das mudanças no mercado.

Acompanhe o Melhor Investimento e fique por dentro das últimas novidades do mercado financeiro!

Carolina Gandra

Jornalista e redatora do portal Melhor Investimento.