O ADX, ou Índice de Direção Média, é uma ferramenta essencial para fazer a análise técnica no mercado financeiro. Este indicador, desenvolvido por J. Welles Wilder em 1978, ajuda os investidores a quantificar a força de uma tendência. Isso o torna uma ferramenta única e valiosa na análise técnica, permitindo aos investidores avaliar se o mercado está em uma tendência e a intensidade dela.

O Melhor Investimento explorará o que é o índice ADX, como ele funciona e como você pode usá-lo para aprimorar suas estratégias de investimento no mercado financeiro. Continue lendo!

O que significa ADX?

O Índice de Direção Média (ADX) revela a intensidade da força que o preço está seguindo. Essa ferramenta de análise técnica, também chamada de Índice de Direção Média, usa polaridades negativas e positivas para indicar o potencial das futuras movimentações dos preços.

Dessa forma, o ADX te ajuda a identificar a força da tendência, prever reversões de tendência e confirmar a confiabilidade de outros indicadores. Esse um indicador varia de 0 a 100, sendo que valores acima de 25 indicam uma tendência forte e valores abaixo de 20 indicam uma tendência fraca.

Como surgiu o indicador ADX?

Quem criou o ADX foi o engenheiro mecânico americano J. Welles Wilder Jr., que era fascinado pela análise técnica. Seu objetivo era desvendar os segredos da dinâmica do mercado, ou seja, como os preços dos ativos se comportam. Para isso, Wilder buscou uma fórmula que capture as diferenças entre os pontos altos e baixos dos preços.

Através do ADX, ele proporcionou ferramenta poderosa para interpretar as nuances dos movimentos dos preços, abrindo novos horizontes para traders e investidores.

Wilder apresentou o ADX pela primeira vez em 1978 no livro “New Concepts in Technical Trading Systems” (Novos Conceitos em Sistemas Técnicos de Negociação, em tradução livre para o português).

Por que foi criado o Average Directional Index?

J. Welles Wilder Jr. criou o Average Directional Index para ajudar os traders a identificar a força de uma tendência, permitindo que eles baseiem ou confirmem suas estratégias de negociação. Isso é especialmente útil para identificar pontos de entrada e saída estratégicos.

Por fornecer uma medida quantitativa da força da tendência, o ADX capacita os traders a aprimorar suas análises técnicas e tomar decisões mais informadas, tanto na identificação de potenciais oportunidades de entrada como na definição de pontos estratégicos para saída de posições. Assim, o ADX se tornou uma ferramenta indispensável para a gestão de riscos e o aperfeiçoamento das estratégias de negociação.

Como funciona o ADX na aplicação de tendências para o mercado?

Os investidores usam o ADX para identificar tendências fortes e pontos de entrada e de saída potencialmente lucrativos. Uma leitura alta indica uma tendência forte, enquanto uma leitura baixa sugere uma fase fraca ou de consolidação no mercado.

Como calcular o índice ADX?

A fórmula compreende as variações do movimento direcional. Welles Wilder classificou as direções como Positivas ou + DI e Negativas ou –DI. Confira o cálculo do ADX abaixo:

ADX = MA [ ( (+DI) – (-DI)) / ( (+DI) + (-DI))] x 100

Nessa situação:

  • + DI é o indicador da direção positiva;
  • – DI é o indicador da direção negativa.

O ADX é calculado com base em um conjunto de dados de preços ao longo de um período específico, geralmente 14 períodos. O resultado é uma média móvel do valor absoluto da diferença entre +DI e -DI, dividida pela soma de +DI e -DI, e depois multiplicada por 100 para obter um valor percentual.

Como interpretar o ADX?

O ADX é apresentado em um gráfico separado abaixo do gráfico de preços principal. Uma linha azul ou roxa grossa representa o valor do ADX, enquanto linhas pontilhadas verde e vermelha indicam os componentes +DI e -DI, respectivamente. 

ADX – IBOV. Fonte: TradingView

Para interpretá-lo, considere os seguintes valores:

  • 0 a 25: indica a ausência de tendência ou uma tendência fraca, sem movimentos significativos no mercado.
  • 25 a 50: sinaliza uma tendência forte, indicando uma possível alta ou baixa no preço do ativo.
  • 50 a 75: representa uma tendência muito forte, que tem alta probabilidade de se concretizar.
  • 75 a 100: denota uma tendência extremamente forte.

Além disso, o ADX está relacionado com o DI+ (Indicador Direcional Positivo) e o DI- (Indicador Direcional Negativo). Quando a linha do DI+ está acima da linha do DI-, indica uma tendência de alta. Por outro lado, quando a linha do DI- está acima da linha do DI+, indica uma tendência de baixa.

Como usar o ADX?

  • Identifique a força da tendência: o indicador pode ajudar a determinar se o mercado está em tendência ou não.
  • Determine a direção da tendência: o índice por si só não fornece informações sobre a direção da tendência. Para isso, você pode usar outros dois indicadores que são calculados junto com o ADX: o Indicador Direcional Positivo (+DI) e o Indicador Direcional Negativo (-DI).
  • Identifique pontos de entrada e saída: quando o ADX começa a subir a partir de um nível baixo, é um sinal de que uma nova tendência pode estar começando. Isso pode ser um bom momento para entrar em uma posição. Da mesma forma, quando ele começa a cair a partir de um nível alto, pode ser um sinal de que a tendência atual está se enfraquecendo e pode ser um bom momento para sair de uma posição.

Mas saiba que o ADX é apenas um indicador de força de tendência. Por isso, investidores devem usá-lo em conjunto com outros indicadores para tomar decisões de negociação. Além disso, como todos os indicadores técnicos, ele não é infalível! Procure utilizá-lo com cautela e sempre em conjunto com uma gestão de risco adequada.

Recomendação de como configurar o indicador ADX

Para adicionar o indicador ADX ao seu gráfico, o primeiro passo é acessar o Menu de Indicadores. Localize o menu “Inserir” em sua plataforma de análise técnica ou software de negociação e clique na opção “Indicadores” para abrir uma lista abrangente de ferramentas disponíveis.

Na categoria “Tendência”, procure por “Average Directional Movement Index” ou “Índice Direcional Médio“. Se você também quiser analisar os indicadores D+ e D-, procure por “ADX and DI”.

Por padrão, o ADX utiliza um período de 14 dias para calcular seus valores, mas você pode alterar esse período de acordo com suas preferências e estratégias de trading. Períodos mais curtos captam movimentos de tendência mais rápidos, enquanto períodos mais longos suavizam as oscilações do indicador.

É importante ressaltar que o ADX é um indicador de tendência e não deve ser usado sozinho para tomar decisões de negociação. Ou seja, vale a pena utilizá-lo em conjunto com outros indicadores para confirmar os sinais.

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Carolina Gandra

Redatora do Melhor Investimento. Formada em Jornalismo, com 2 anos de experiência em redação de textos para diferentes nichos de mercado.