O FII Hedge Recebíveis Imobiliários (HREC11) anunciou sua sexta emissão de cotas com o objetivo de captar R$ 150 milhões. Dessa forma, a oferta estará disponível tanto para cotistas atuais, que terão prioridade, quanto para investidores em geral.

As novas cotas do fundo imobiliário serão oferecidas ao preço unitário de R$ 8,92. Considerando a taxa de distribuição de R$ 0,23, o valor total de subscrição por nova cota será de R$ 9,15.

De acordo com Carolina Borges, analista de fundos imobiliários da EQI Research, a oferta não apresenta prêmio para participação do pequeno investidor nas condições atuais de mercado. 

A lista de ativos alvo inclui quatro operações em estágio avançado de estruturação, alinhadas ao perfil do HREC.

“Se assim concretizadas, as operações têm potencial para serem representativas no portfólio do Fundo (5% a 10% do patrimônio), aumentando a diversificação do Fundo e mantendo o spread de remuneração“, finaliza a analista. 

Detalhes sobre as datas da emissão

  • Data-base para direito de preferência (DP): 23/08/2024, com proporção de 32,60987072321%;
  • Período de preferência: 27/08 a 06/09/2024;
  • Oferta Pública: 27/08 a 22/10/2024, com investimento mínimo de 10 cotas (R$91,50).

Conheça o fundo HREC11

O HREC11 tem como objetivo proporcionar a valorização e rentabilidade de suas cotas a longo prazo, seguindo sua política de investimentos com foco predominante em Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRI).

No final de julho, as cotas de mercado do HREC11 estavam cotadas a R$ 8,71 na B3, enquanto a cota patrimonial foi precificada em R$ 9,00. O preço médio de captação do fundo, considerando as emissões anteriores, é de R$ 9,62, valor que reflete a cota patrimonial caso o fundo receba integralmente os pagamentos dos CRIs em sua carteira. No mesmo mês, o fundo distribuiu R$ 0,08 por cota como rendimento referente a julho de 2024.

A carteira de investimentos do fundo, com base na posição de julho de 2024, totaliza R$ 507.582.428, sendo composta por 106,5% em CRI e 2,9% em renda fixa. Em junho de 2024, o fundo captou R$ 37,9 milhões por meio de uma operação compromissada com prazo de 12 meses e taxa de CDI + 0,75% ao ano.