Shein avança com IPO em Londres e espera avaliação de US$ 64 bilhões
A varejista de moda online Shein está se preparando para apresentar um pedido confidencial para uma oferta pública inicial de ações (IPO) em Londres, segundo fontes próximas ao assunto. A empresa está considerando apresentar o prospecto preliminar ainda nesta semana, com planos de buscar uma avaliação de cerca de 50 bilhões de libras (US$ 64 […]
A varejista de moda online Shein está se preparando para apresentar um pedido confidencial para uma oferta pública inicial de ações (IPO) em Londres, segundo fontes próximas ao assunto. A empresa está considerando apresentar o prospecto preliminar ainda nesta semana, com planos de buscar uma avaliação de cerca de 50 bilhões de libras (US$ 64 bilhões).
Embora os preparativos estejam em andamento, não se espera que a venda de ações comece antes do verão britânico, pelo menos até julho.
As discussões sobre o IPO ganharam força após o anúncio de eleições gerais no Reino Unido para 4 de julho, com o Partido Trabalhista liderando as pesquisas de opinião. A Shein teve várias reuniões com autoridades governamentais britânicas ao longo deste ano.
A empresa, sediada em Cingapura e com origem na China, não comentou sobre o IPO quando questionada pela Bloomberg News.
A possível oferta de IPO da Shein pode se posicionar como uma das maiores da história do Reino Unido, potencialmente recuperando parte do valor de mercado perdido por Londres para empresas que migraram para Nova York. A Bolsa de Londres tem enfrentado um desempenho modesto em termos de novas listagens de IPOs europeus neste ano.
A empresa ainda aguarda a aprovação da Comissão Reguladora de Valores Mobiliários da China para dar seguimento ao processo de listagem, em conformidade com as novas normas que exigem uma avaliação prévia das empresas antes de um IPO no exterior.
De acordo com fontes familiarizadas com o assunto, Reynolds teve vários encontros com representantes da Shein, inicialmente em Davos e mais recentemente em Londres, em reuniões organizadas pela Bolsa de Valores de Londres. A empresa buscou assegurar que um eventual governo trabalhista não se oponha à sua listagem no Reino Unido. Embora o partido não tenha intenção de bloquear o processo, ainda não concluiu todas as avaliações necessárias.
Embora a oposição esteja receptiva à ideia de uma listagem da Shein em Londres, há a intenção de regulamentá-la de acordo com as leis trabalhistas britânicas, levantando preocupações sobre o tratamento dado aos trabalhadores pela empresa.
Opiniões sobre possível IPO da Shein
Alguns legisladores britânicos, incluindo Liam Byrne, expressaram publicamente preocupações sobre a listagem de uma empresa chinesa na capital britânica. No entanto, o Partido Trabalhista considera que, se a Shein for listada em Londres, estará sujeita à legislação trabalhista local, e que uma empresa de moda rápida não representa o mesmo tipo de risco à segurança que uma empresa de tecnologia chinesa.
Um representante do Partido Trabalhista confirmou que houve encontros com a Shein, enfatizando o compromisso do partido com o aumento do investimento, produtividade e crescimento econômico. Eles destacaram a importância de padrões regulatórios e práticas comerciais elevados para todas as empresas operando no Reino Unido, defendendo que a melhor forma de garantir isso é através da regulação local.
Em fevereiro, a Bloomberg News reportou que a Shein estava considerando Londres como uma opção, diante da perspectiva incerta de obter a aprovação da Comissão de Valores Mobiliários dos EUA para um IPO em Nova York. O senador norte-americano Marco Rubio foi um dos que solicitaram à SEC que impedisse tal movimento, argumentando que a empresa precisa fornecer mais transparência sobre suas operações na China.