Bolsa apresenta leve alta enquanto petróleo e bancos influenciam mercado

Ibovespa, principal índice da Bolsa de Valores de São Paulo, registrou uma leve alta de 0,25% nesta terça-feira, encerrando o dia com 119.298,67 pontos. Esse avanço de 291,74 pontos se deu após um pequeno crescimento de 0,13% no pregão anterior. Embora o índice tenha apresentado um desempenho positivo, o mercado segue sem uma direção clara, patinando em uma movimentação modesta. Enquanto isso, o dólar comercial se desvalorizou em 0,85%, fechando a R$ 6,04, enquanto os juros futuros, conhecidos como DIs, tiveram quedas por toda a curva.

Desempenho do mercado e expectativas para os próximos dias

O dado econômico mais relevante desta terça-feira foi o índice de preços ao produtor (PPI) nos Estados Unidos, que subiu 0,2% em dezembro, após um avanço não revisado de 0,4% em novembro. Economistas haviam projetado uma alta de 0,3%. A economista-chefe da CM Capital, Carla Argenta, comentou que a leitura do índice pode ser interpretada como positiva, uma vez que reflete um arrefecimento da inflação, mas também alertou para os potenciais riscos de choques inflacionários em função de políticas econômicas, como a taxação proposta por Donald Trump.

O impacto desse dado foi observado no mercado financeiro, que começou a aliviar as apostas mais conservadoras em relação à próxima reunião do Federal Reserve (Fed), banco central dos Estados Unidos. A ferramenta do CME Group indicou uma chance de 27,6% de que o Fed mantenha as taxas de juros entre 4,25% e 4,50% até o final de 2025, em comparação com 31,7% no dia anterior. O índice de inflação ao consumidor (CPI) será divulgado amanhã e promete ser um dos principais pontos de atenção dos investidores.

Cenário interno e suas implicações

No Brasil, o cenário segue marcado por uma tentativa de contenção de danos no Ministério da Fazenda, após um final de 2024 desafiador. O ministro da Fazenda mencionou que está revisando os vetos que serão aplicados ao projeto que regulamenta a reforma tributária sobre o consumo. Segundo ele, essas mudanças são necessárias para evitar problemas técnicos que possam surgir a partir da interpretação das novas normas. A reforma tributária segue sendo uma prioridade do governo, mas ainda não se concretizou completamente.

Além disso, o ministro apontou que o governo espera a eleição das mesas diretoras da Câmara e do Senado, marcada para o início de fevereiro, para então enviar ao Legislativo a proposta de reforma do Imposto de Renda.

Análise do mercado de ações: Vale, bancos e Petrobras

No mercado de ações, as ações da Vale (VALE3) tiveram um desempenho positivo, com uma alta de 0,66%, refletindo a valorização do minério de ferro, cujos preços continuam subindo na China. A empresa foi acompanhada pelos bancos brasileiros, que também apresentaram boas performances. O Banco do Brasil (BBAS3) subiu 1,82%, enquanto o Bradesco (BBDC4) avançou 1,87%. O Itaú Unibanco (ITUB4) teve uma leve alta de 0,06%. Já a B3 (B3SA3), bolsa de valores brasileira, subiu 0,51%, acompanhando a tendência positiva do setor bancário.

Por outro lado, a Petrobras (PETR4) registrou uma queda de 0,67%, influenciada pela desvalorização do petróleo no mercado internacional. Contudo, as ações da Petrobras PN (PETR3) subiram 0,42%, ajudando a equilibrar o impacto da queda da ação preferencial.

Destaques do setor aéreo e outros papéis

O setor aéreo brasileiro também teve um bom desempenho, com a Embraer (EMBR3) subindo 0,62% após anunciar a venda de 5 aviões para o Uruguai. A Gol (GOLL4) registrou um aumento de 3,82%, impulsionada pela divulgação de novos voos e rotas. A Azul (AZUL4) teve uma alta de 1,22%, seguindo a tendência de otimismo no setor.

Outro destaque foi a MRV (MRVE3), que avançou 0,19% após a prévia de resultados mostrar uma melhora operacional significativa, embora tenha perdido força na reta final do pregão.

Expectativas e cenários futuros

O mercado segue atento à divulgação do índice de inflação ao consumidor nos Estados Unidos, que ocorrerá amanhã. Esse dado poderá trazer mais clareza sobre a trajetória futura da política monetária do Fed e influenciar as decisões do mercado financeiro, tanto nos Estados Unidos quanto no Brasil. A expectativa é que a inflação ao consumidor forneça informações cruciais sobre a pressão inflacionária, o que pode impactar diretamente as perspectivas de juros e, consequentemente, o desempenho das bolsas de valores ao redor do mundo.

Tesouro Selic como alternativa de investimento

Diante da volatilidade no mercado de ações, especialistas recomendam que investidores considerem alternativas mais conservadoras, como o Tesouro Selic. Esses títulos pós-fixados da renda fixa pública têm se mostrado uma boa opção, principalmente para quem busca maior segurança em um momento de incertezas econômicas. O Tesouro Selic tende a ser uma escolha popular entre investidores que preferem estabilidade em vez de se expor à volatilidade dos mercados de ações.

Maiores altas do Ibovespa hoje (14)

Ticker	Valorização (%)	Valor por ação (R$)
PETZ3	+4.88%	R$ 4,30
POMO4	+4.12%	R$ 7,59
IGTI11	+3.60%	R$ 17,25
BRKM5	+3.19%	R$ 11,63
TOTS3	+3.14%	R$ 27,57

Maiores quedas do Ibovespa hoje (14)

Ticker	Valorização (%)	Valor por ação (R$)
ENEV3	-2.80%	R$ 10,75
CSNA3	-2.47%	R$ 7,49
MRFG3	-2.31%	R$ 16,51
IRBR3	-2.24%	R$ 47,12
CMIN3	-2.22%	R$ 4,84